中国充电桩功率驱动器行业独立研究报告--沙利文 (1).pdf

1 中 国 充 电 桩 功 率 器 件 驱 动 器 行 业独 立 研 究 报 告 2023 年 3 月弗 若 斯 特 沙 利 文 咨 询 公 司 2 目 录目 录 .2研 究 方 法 3（ 一 ） 中 国 充 电 桩 行 业 概 览 .41、 充 电 桩 的 定 义 及 分 类 42、 充 电 桩 行 业 历 史 沿 革 63、 充 电 桩 产 业 链 分 析 84、 中 国 充 电 桩 市 场 规 模 及 预 测 . 95、 充 电 桩 的 应 用 场 景 分 析 .116、 中 国 充 电 桩 行 业 相 关 利 好 政 策 及 行 业 驱 动 力 分 析 137、 充 电 桩 行 业 未 来 发 展 趋 势 分 析 14（ 二 ） 中 国 充 电 桩 驱 动 芯 片 行 业 概 览 18 1、 充 电 桩 功 率 器 件 驱 动 器 的 定 义 和 分 类 .182、 充 电 桩 功 率 器 件 驱 动 器 行 业 历 史 沿 革 .193、 充 电 桩 功 率 器 件 驱 动 器 产 业 链 分 析 204、 中 国 充 电 桩 功 率 器 件 驱 动 器 市 场 规 模 及 预 测 215、 中 国 充 电 桩 功 率 器 件 驱 动 器 行 业 商 业 模 式 分 析 226、 中 国 充 电 桩 功 率 器 件 驱 动 器 行 业 竞 争 格 局 分 析 247、 中 国 充 电 桩 功 率 器 件 驱 动 器 行 业 竞 争 壁 垒 分 析 258、 中 国 充 电 桩 功 率 器 件 驱 动 器 行 业 驱 动 因 素 分 析 279、 中 国 充 电 桩 功 率 器 件 驱 动 器 行 业 制 约 因 素 分 析 2810、 中 国 充 电 桩 功 率 器 件 驱 动 器 行 业 未 来 发 展 趋 势 分 析 .28（ 三 ） 客 户 公 司 情 况 分 析 .301、 国 内 重 要 充 电 桩 功 率 器 件 驱 动 器 公 司 介 绍 . 302、 国 外 重 要 充 电 桩 功 率 器 件 驱 动 器 公 司 介 绍 . 32 3 研 究 方 法沙 利 文 于 1961 年 在 纽 约 成 立 ， 是 一 家 独 立 的 国 际 咨 询 公 司 ， 在 全 球 设 立 45个 办 公 室 ， 拥 有 超 过 2,000名 咨 询 顾 问 。 通 过 丰 富 的 行 业 经 验 和 科 学 的 研 究 方 法 ，沙 利 文 已 经 为 全 球 1,000 强 公 司 、 新 兴 崛 起 的 公 司 和 投 资 机 构 提 供 可 靠 的 咨 询 服务 。 作 为 沙 利 文 全 球 的 重 要 一 员 ， 沙 利 文 中 国 团 队 在 战 略 管 理 咨 询 、 融 资 行 业 顾问 、 市 场 行 业 研 究 等 方 面 均 奠 定 了 良 好 的 基 础 。在 市 场 行 业 研 究 方 面 ， 沙 利 文 布 局 中 国 市 场 ， 深 入 研 究 10 大 行 业 ， 54 个 垂直 行 业 的 市 场 变 化 ， 已 经 积 累 了 近 50 万 行 业 研 究 样 本 ， 完 成 近 10,000 多 个 独 立的 研 究 咨 询 项 目 。 沙 利 文 依 托 中 国 活 跃 的 经 济 环 境 ， 从 半 导 体 行 业 等 领 域 着 手 ， 研 究 内 容 覆 盖 整 个行 业 的 发 展 周 期 ， 伴 随 着 行 业 中 企 业 的 创 立 ， 发 展 ， 扩 张 ， 到 企 业 走 向 上 市 及 上市 后 的 成 熟 期 ， 沙 利 文 的 各 行 业 研 究 员 探 索 和 评 估 行 业 中 多 变 的 产 业 模 式 ， 企 业的 商 业 模 式 和 运 营 模 式 ， 以 专 业 的 视 野 解 读 行 业 的 沿 革 。  沙 利 文 融 合 传 统 与 新 型 的 研 究 方 法 ， 采 用 自 主 研 发 的 算 法 ， 结 合 行 业 交 叉 的 大 数据 ， 以 多 元 化 的 调 研 方 法 ， 挖 掘 定 量 数 据 背 后 的 逻 辑 ， 分 析 定 性 内 容 背 后 的 观 点 ，客 观 和 真 实 地 阐 述 行 业 的 现 状 ， 前 瞻 性 地 预 测 行 业 未 来 的 发 展 趋 势 ， 在 沙 利 文 的每 一 份 研 究 报 告 中 ， 完 整 地 呈 现 行 业 的 过 去 ， 现 在 和 未 来 。 沙 利 文 秉 承 匠 心 研 究 ， 砥 砺 前 行 的 宗 旨 ， 从 战 略 的 角 度 分 析 行 业 ， 从 执 行 的 层 面阅 读 行 业 ， 为 每 一 个 行 业 的 报 告 阅 读 者 提 供 值 得 品 鉴 的 研 究 报 告 。 弗 若 斯 特 沙 利 文 本 次 研 究 于 2023年 3 月 完 成 。 4 （ 一 ） 中 国 充 电 桩 行 业 概 览1、 充 电 桩 的 定 义 及 分 类（ 1） 充 电 桩 定 义 及 分 类充 电 桩 是 指 以 充 电 方 式 为 电 动 汽 车 提 供 电 能 补 给 的 补 能 设 施 。 充 电 桩 根 据 不同 的 电 压 等 级 和 补 能 方 式 为 各 种 型 号 的 电 动 汽 车 提 供 电 力 保 障 ， 属 于 新 型 的 城 市基 础 设 施 。 充 电 桩 的 加 速 建 设 对 有 效 拓 长 电 动 汽 车 续 航 里 程 、 促 进 电 动 汽 车 推 广与 发 展 具 有 重 大 意 义 ， 是 国 家 重 点 关 注 的 投 融 资 领 域 之 一 。充 电 桩 的 分 类 以 补 能 模 式 分 类 较 为 常 见 。 按 补 能 模 式 分 类 ， 充 电 桩 可 分 为 直 流 充 电 桩 、 交 流 充 电 桩 、 无 线 充 电 桩 。 充 电 桩 根 据 输 出 到 电 动 汽 车 的 电 流 类 型 不同 有 其 独 特 的 技 术 特 点 和 要 求 。 不 同 类 型 的 充 电 桩 根 据 自 身 技 术 特 点 和 要 求 被 安装 于 相 适 应 的 地 点 ， 在 城 市 内 部 相 互 协 调 ， 灵 活 配 合 ， 共 同 保 障 电 动 汽 车 补 能 供给 的 稳 定 性 和 便 捷 性 ， 对 实 现 低 碳 智 慧 交 通 城 市 有 着 重 要 贡 献 。充 电 桩 分 类 概 览 资 料 来 源 弗 若 斯 特 沙 利 文 分 析（ 2） 充 电 桩 技 术 原 理 分 析电 动 汽 车 利 用 干 电 池 、 锂 电 池 、 蓄 电 池 等 可 移 动 外 置 式 直 流 电 源 为 自 身 行 驶提 供 能 量 。 当 直 流 电 源 放 电 时 ， 负 极 中 的 锂 原 子 会 分 解 为 锂 离 子 和 电 子 ， 电 子 会沿 着 外 电 路 到 达 正 极 ， 锂 离 子 会 通 过 隔 膜 到 达 正 极 。 锂 离 子 在 阳 极 遇 到 电 子 后 会形 成 锂 原 子 。 与 之 相 反 的 是 ， 充 电 时 锂 离 子 的 运 动 方 向 有 所 不 同 ， 正 极 上 的 锂 原子 会 分 解 成 锂 离 子 和 电 子 ， 电 子 通 过 外 电 路 到 达 负 极 ， 锂 离 子 通 过 隔 膜 到 达 负 极 。 5 在 负 极 ， 锂 离 子 与 电 子 相 遇 ， 使 锂 离 子 变 成 锂 原 子 。 因 此 ， 电 动 汽 车 充 电 补 能 过程 实 际 上 是 动 力 电 池 （ 直 流 电 源 ） 中 的 活 性 物 质 因 电 流 的 输 入 而 产 生 化 学 反 应 ，并 对 电 解 液 进 行 还 原 ， 最 终 实 现 充 电 补 能 。从 电 化 学 的 角 度 来 看 ， 电 流 分 为 直 流 电 流 和 交 流 电 流 。 交 流 电 流 在 家 庭 生 活 、工 业 生 产 等 领 域 有 着 广 泛 的 应 用 ， 日 常 生 活 中 插 墙 式 电 器 所 使 用 的 正 是 民 用 交 流电 源 。 一 般 情 况 下 ， 交 流 电 流 的 生 活 民 用 电 压 为 220 伏 ， 通 用 工 业 电 压 则 为 380伏 。 值 得 注 意 的 是 ， 由 于 交 流 电 流 的 大 小 、 方 向 会 发 生 周 期 性 变 化 ， 使 用 交 流 电流 直 接 给 直 流 电 源 设 备 充 电 补 能 ， 相 当 于 使 电 源 设 备 高 频 率 反 复 充 放 电 。 在 这 种状 态 下 ， 电 源 设 备 会 迅 速 升 热 烧 毁 ， 因 此 交 流 电 流 并 不 能 直 接 用 于 电 源 设 备 的 补 能 。 与 之 相 反 的 是 ， 直 流 电 流 的 方 向 并 不 会 随 着 时 间 发 生 改 变 。 因 此 ， 直 流 电 流可 以 直 接 对 干 电 池 、 锂 电 池 、 蓄 电 池 等 可 移 动 外 置 式 直 流 电 源 设 备 充 电 补 能 。 由此 可 见 ， 在 电 动 汽 车 进 行 充 电 补 能 时 ， 不 论 是 直 流 充 电 桩 和 交 流 充 电 桩 ， 最 终 锂电 池 都 只 能 利 用 直 流 电 流 进 行 充 电 。（ 3） 充 电 桩 类 型 对 比 分 析在 有 线 充 电 桩 中 ， 根 据 其 输 出 电 流 类 型 的 不 同 可 分 为 直 流 充 电 桩 和 交 流 充 电桩 ， 这 两 者 是 当 前 市 面 上 最 主 流 的 充 电 桩 。 作 为 当 前 市 面 上 主 流 的 充 电 桩 类 型 ，直 流 充 电 桩 和 交 流 充 电 桩 在 输 入 电 流 、 充 电 时 间 、 充 电 功 率 等 方 面 有 着 较 大 差 异 。直 流 充 电 桩 的 充 电 方 式 是 通 过 充 电 桩 自 带 的 AC/DC 充 电 模 块 ， 直 接 将 直 流 电 输 送 予 车 载 动 力 锂 电 池 进 行 充 电 ， 通 常 采 用 三 相 四 线 制 供 电 ， 具 备 高 电 压 、 大 功 率（ 100-300KW） 、 充 电 快 的 特 点 ， 通 常 被 用 于 满 足 快 充 需 求 。 直 流 充 电 桩 对 电 网要 求 较 高 ， 需 建 设 专 用 网 络 。 然 而 ， 直 流 快 充 方 式 克 服 了 充 电 时 间 过 长 的 问 题 ，能 够 实 现 大 功 率 直 流 快 充 ， 对 有 效 拓 长 电 动 汽 车 行 程 、 促 进 电 动 汽 车 推 广 与 发 展具 有 重 大 意 义 。与 之 相 反 的 是 ， 交 流 充 电 桩 的 充 电 方 式 是 通 过 车 载 充 电 机 （ OBC） 将 电 网 中的 交 流 电 进 行 变 压 整 流 ， 转 换 为 直 流 电 后 对 车 载 动 力 锂 电 池 进 行 充 电 。 交 流 充 电桩 技 术 成 熟 、 结 构 简 单 、 易 于 安 装 且 成 本 较 低 ， 一 般 无 须 对 电 网 进 行 特 殊 改 造 ，然 而 受 限 于 小 电 流 、 常 规 电 压 和 输 入 方 式 的 缺 陷 ， 导 致 充 电 速 度 较 慢 ， 实 际 使 用 过 程 中 可 能 会 给 用 户 带 来 较 差 的 使 用 体 验 。 6 此 外 ， 无 线 充 电 技 术 由 于 技 术 规 范 和 商 业 模 式 不 够 成 熟 ， 目 前 也 尚 处 于 探 索应 用 阶 段 ， 因 此 并 不 被 视 作 主 流 充 电 方 式 。直 流 桩 和 交 流 桩 对 比 图 资 料 来 源 弗 若 斯 特 沙 利 文 分 析2、 充 电 桩 行 业 历 史 沿 革从 全 球 来 看 ， 美 国 、 欧 洲 、 中 国 是 世 界 充 电 桩 主 要 的 需 求 地 区 ， 充 电 桩 是 新能 源 汽 车 行 业 配 套 产 业 的 重 要 组 成 部 分 。 充 电 桩 行 业 总 体 上 与 新 能 源 汽 车 产 业 同步 发 展 ， 但 也 相 对 滞 后 。 在 发 展 类 型 上 ， 充 电 桩 行 业 的 主 导 方 向 呈 现 出 先 交 流 ，后 直 流 的 态 势 。 现 阶 段 ， 大 体 量 、 分 布 式 的 新 型 基 础 设 施 充 电 站 的 建 设 和 落 地 ，已 成 为 推 动 新 能 源 汽 车 产 业 进 一 步 放 量 的 重 要 因 素 之 一 。从 欧 美 来 看 ， 美 国 公 共 充 电 桩 建 设 相 对 滞 后 ， 车 桩 比 处 于 较 高 水 平 。 据 美 国能 源 部 统 计 ， 在 2022年 ， 美 国 约 有 13.1 万 个 公 共 充 电 桩 和 330 万 辆 新 能 源 汽 车 。 过 去 11 年 ， 公 共 车 桩 比 从 5.1 上 升 到 了 25.1。 当 前 ， 交 流 慢 充 仍 然 是 北 美 充 电桩 的 主 流 ， 随 着 新 能 源 汽 车 销 量 进 一 步 放 量 ， 美 国 车 桩 矛 盾 可 能 将 进 一 步 激 化 。与 美 国 类 似 ， 欧 洲 大 部 分 车 桩 也 仍 然 是 私 人 充 电 桩 ， 公 共 充 电 桩 的 建 设 相 对 滞 后 ，快 速 充 电 桩 的 比 例 比 较 低 。 欧 洲 大 部 分 充 电 地 点 都 是 在 家 中 进 行 ， 公 共 充 电 桩 的建 设 相 对 滞 后 。 7 全 球 公 共 充 电 桩 数 量 （ 左 则 为 直 流 桩 ， 右 则 为 交 流 桩 ） ， 2018-2021 资 料 来 源 国 际 能 源 署 ， 弗 若 斯 特 沙 利 文 分 析从 中 国 来 看 ， 中 国 是 全 球 新 能 源 汽 车 最 大 的 市 场 且 人 口 密 集 ， 目 前 全 球 绝 大部 分 充 电 桩 都 建 于 中 国 ， 而 绝 大 部 分 充 电 桩 产 业 也 集 中 于 中 国 。 中 国 充 电 桩 行 业发 展 经 历 了 三 个 阶 段 （ 1） 2006 年 至 2015 年 前 的 培 育 期 ， 比 亚 迪 等 私 企 开 始尝 试 充 电 站 建 设 ， 然 而 当 时 电 动 汽 车 保 有 量 仍 较 少 ， 市 场 对 充 电 桩 需 求 较 小 ， 大型 公 共 充 电 站 的 投 资 建 设 尚 由 国 家 电 网 、 南 方 电 网 等 国 企 主 导 ， 并 多 数 用 于 公 共交 通 工 具 ， 整 体 充 电 桩 市 场 规 模 较 小 。 （ 2） 2015 年 至 2019 年 的 爆 发 期 ， 2015年 前 后 ， 随 着 国 家 出 台 电 动 汽 车 充 电 基 础 设 施 发 展 指 南 （ 2015-2020） ， 国家 电 网 等 大 型 国 企 主 导 并 引 入 社 会 资 本 参 与 电 动 汽 车 充 换 电 站 设 施 的 建 设 ， 同 时各 地 方 纷 纷 出 台 落 实 补 贴 政 策 。 在 补 贴 激 励 下 ， 多 家 民 企 纷 纷 入 局 ， 积 极 投 建 充 电 桩 。 （ 3） 2020 年 至 今 的 关 键 发 展 期 ， 随 着 充 电 桩 被 纳 入 “新 基 建 ”， 在 新 能 源车 销 量 带 动 下 ， 充 电 桩 企 业 的 收 入 来 源 逐 步 从 政 策 补 贴 主 导 转 向 运 营 盈 利 主 导 ，直 流 充 电 桩 因 其 盈 利 能 力 强 、 投 资 收 益 高 ， 占 比 显 著 提 高 。 8 充 电 桩 行 业 发 展 情 况 资 料 来 源 中 国 充 电 联 盟 ， 乘 联 会 ， 弗 若 斯 特 沙 利 文 分 析3、 充 电 桩 产 业 链 分 析充 电 桩 属 于 新 能 源 汽 车 充 换 电 设 备 设 施 行 业 ， 是 新 能 源 汽 车 行 业 配 套 产 业 的重 要 组 成 部 分 。 新 能 源 汽 车 充 换 电 设 备 设 施 产 业 链 上 游 是 设 备 元 器 件 及 零 部 件 ，主 要 包 括 充 电 模 块 （ 包 含 功 率 器 件 、 磁 性 材 料 、 电 容 ） 、 继 电 器 、 接 触 器 、 监 控计 量 设 备 、 充 电 线 缆 、 主 控 制 器 、 通 信 模 块 及 其 他 零 部 件 ， 市 场 参 与 者 主 要 包 括华 为 、 中 兴 、 英 可 瑞 、 盛 弘 股 份 、 通 合 科 技 、 深 圳 英 飞 源 技 术 有 限 公 司 、 深 圳 市永 联 科 技 股 份 有 限 公 司 等 企 业 。其 中 ， 充 电 模 块 主 要 应 用 于 直 流 充 电 设 备 ， 是 直 流 充 电 设 备 的 核 心 部 件 。 而 功 率 器 件 又 是 充 电 模 块 的 关 键 器 件 ， 作 用 是 利 用 驱 动 芯 片 管 控 整 流 、 稳 压 、 开 关 、变 频 等 一 系 列 操 作 ， 帮 助 电 流 安 全 地 从 充 电 桩 端 流 向 电 池 端 。新 能 源 汽 车 充 换 电 设 备 设 施 产 业 链 中 游 以 充 电 桩 及 充 电 桩 为 主 ， 主 要 包 括 交流 充 电 桩 、 直 流 充 电 桩 及 无 线 充 电 桩 。 其 中 ， 直 流 充 电 桩 的 痛 点 技 术 近 年 来 被 不断 突 破 ， 新 技 术 层 出 不 穷 ， 出 货 数 量 突 增 ， 投 资 热 度 持 续 攀 升 。 下 游 充 电 站 运 营 645.0单 位 千根 、 万 个 9 商 为 主 ， 部 分 充 电 桩 元 器 件 生 产 商 和 充 电 桩 设 备 制 造 商 也 参 与 到 下 游 运 营 。 综 上所 述 ， 当 前 充 电 桩 的 产 业 价 值 主 要 在 功 率 器 件 、 半 导 体 IC、 充 电 模 块 等 上 游 领 域 。充 电 桩 产 业 图 谱 资 料 来 源 弗 若 斯 特 沙 利 文 分 析4、 中 国 充 电 桩 市 场 规 模 及 预 测作 为 新 能 源 汽 车 行 业 的 配 套 产 业 ， 充 电 桩 行 业 将 直 接 受 益 于 新 能 源 汽 车 行 业的 发 展 。 完 整 的 充 电 桩 主 要 包 括 充 电 系 统 、 监 控 系 统 、 计 量 计 费 系 统 等 ， 其 输 入端 与 交 流 电 网 直 接 连 接 ， 输 出 端 装 有 充 电 插 头 用 于 为 新 能 源 汽 车 充 电 。 随 着 新 能源 汽 车 的 快 速 发 展 ， 充 电 设 备 作 为 新 能 源 汽 车 基 础 设 施 建 设 的 重 要 组 成 部 分 ， 越来 越 受 到 包 括 中 国 大 陆 在 内 的 多 个 国 家 和 地 区 的 重 视 ， 市 场 规 模 预 计 将 实 现 快 速增 长 。总 体 上 看 ， 直 流 充 电 桩 的 单 价 费 用 在 充 电 桩 市 场 总 量 中 的 比 重 较 大 ， 因 此 充 电 桩 市 场 规 模 的 增 量 价 值 主 要 体 现 在 大 功 率 直 流 充 电 桩 的 增 量 上 ， 然 而 直 流 充 电桩 的 市 场 空 间 与 新 能 源 汽 车 保 有 量 又 呈 正 相 关 关 系 。 自 2020 年 10月 国 务 院 办 公厅 颁 布 新 能 源 汽 车 产 业 发 展 规 划 （ 2021-2035 年 ） 以 来 ， 中 央 及 地 方 各 级 政府 鼓 励 新 能 源 汽 车 产 业 发 展 的 政 策 密 集 出 台 ， 新 能 源 汽 车 保 有 量 迎 来 快 速 增 长 。根 据 公 安 部 数 据 显 示 ， 中 国 大 陆 新 能 源 汽 车 保 有 量 从 2018 年 末 的 261.0 万辆 增 加 至 2022 年 末 的 1310.0万 辆 ， 年 均 复 合 增 长 率 达 到 49.7。 随 着 新 能 源 汽车 渗 透 率 的 提 高 ， 叠 加 旧 款 的 新 能 源 汽 车 加 速 淘 汰 ， 沙 利 文 预 计 未 来 新 能 源 汽 车 10 保 有 量 增 速 将 有 所 放 缓 ， 因 此 预 计 至 2027 年 ， 中 国 大 陆 新 能 源 汽 车 保 有 量 将 达到 7395.0 万 辆 。在 直 流 充 电 桩 保 有 量 方 面 ， 目 前 中 国 直 流 充 电 桩 以 公 共 直 流 充 电 桩 为 主 ， 公共 直 流 充 电 桩 保 有 量 是 直 流 充 电 桩 保 有 量 的 主 要 来 源 。 根 据 充 电 联 盟 公 布 数 据 计算 显 示 ， 中 国 大 陆 新 能 源 汽 车 车 桩 比 从 2018 年 末 3.4 波 动 下 降 至 2022 年 末 的2.5， 年 均 复 合 增 长 率 为 -7.0。 沙 利 文 认 为 ， 至 2027年 末 ， 车 桩 比 将 下 降 至 21， 结 合 新 能 源 汽 车 保 有 量 预 测 数 据 ， 预 计 至 2027 年 ， 中 国 大 陆 充 电 桩 保 有 量 将达 到 3,697.5万 台 。在 公 共 充 电 桩 保 有 量 占 充 电 桩 保 有 总 量 的 比 例 方 面 ， 2018 年 至 2022 年 ， 中 国 大 陆 公 共 充 电 桩 保 有 量 占 充 电 桩 保 有 总 量 的 比 例 呈 现 波 动 变 化 的 趋 势 。 2022年 末 ， 中 国 大 陆 公 共 充 电 桩 保 有 量 占 充 电 桩 保 有 总 量 的 比 例 为 34.5， 按 照 40的 占 比 估 计 ， 预 计 至 2027年 ， 中 国 大 陆 公 共 充 电 桩 保 有 量 将 达 到 1,479.0 万 台 。在 公 共 直 流 充 电 桩 占 公 共 充 电 桩 的 比 例 方 面 ， 2022 年 末 中 国 大 陆 公 共 直 流充 电 桩 占 公 共 充 电 桩 的 比 例 为 42.3， 随 着 新 能 源 汽 车 快 速 充 电 需 求 的 增 加 与 充电 设 备 技 术 的 发 展 ， 2027 年 直 流 充 电 桩 未 来 占 比 有 望 提 高 至 45。 若 按 2022 年末 的 占 比 进 行 中 性 估 计 ， 预 计 至 2027 年 ， 中 国 大 陆 公 共 直 流 充 电 桩 保 有 量 将 达到 665.6万 台 。在 充 电 桩 价 格 方 面 ， 不 同 功 率 、 类 型 的 充 电 桩 价 格 相 差 较 大 。 2022 年 ， 直 流 充 电 桩 价 格 为 35,000 元 至 44,000 元 的 区 间 ， 交 流 充 电 桩 （ 单 枪 ） 价 格 为1,200 元 至 2,000 元 之 间 。 若 取 充 电 桩 价 格 的 中 位 数 为 测 算 依 据 ， 则 直 流 充 电 桩单 价 为 39,500.0元 ， 交 流 充 电 桩 （ 单 枪 ） 单 价 为 1,600.0元 。根 据 沙 利 文 测 算 ， 中 国 充 电 桩 市 场 在 2027 年 预 计 市 场 规 模 为 人 民 币 3,114.0亿 元 ， 2023 至 2027 年 年 均 复 合 增 长 率 为 46.44； 其 中 ， 直 流 充 电 桩 市 场 在2027 年 市 场 规 模 将 达 人 民 币 2,629.0 亿 元 ， 2023 至 2027 年 年 均 复 合 增 长 率 为47.1。 11 中 国 充 电 桩 市 场 规 模 （ 按 终 端 销 售 口 径 统 计 ） ， 2018-2027E 资 料 来 源 弗 若 斯 特 沙 利 文 分 析5、 充 电 桩 的 应 用 场 景 分 析在 应 用 场 景 方 面 ， 充 电 桩 一 般 可 分 为 公 共 桩 ， 如 公 共 建 筑 、 公 共 楼 宇 、 商 场 、公 共 停 车 场 ； 专 用 桩 ， 如 品 牌 商 专 用 充 电 站 、 大 型 电 动 汽 车 充 电 站 等 ； 私 人 桩 ，如 居 民 小 区 停 车 场 、 私 人 花 园 等 。 不 同 应 用 场 景 通 常 适 用 于 符 合 自 身 技 术 特 点 的充 电 桩 类 型 。 3月 16 日 ， 中 国 消 费 者 协 会 发 布 了 新 能 源 电 动 汽 车 消 费 与 公 共 充电 桩 使 用 情 况 调 查 报 告 （ 以 下 简 称 报 告 ） 。 本 次 调 查 采 用 线 上 调 查 和 现 场调 查 两 种 方 式 收 集 问 卷 ， 共 收 集 有 效 问 卷 13425 份 ， 广 泛 覆 盖 各 省 、 自 治 区 和 直辖 市 。 报 告 显 示 ， 消 费 者 对 快 充 的 需 求 显 著 高 于 慢 充 。 12 消 费 者 对 充 电 桩 的 应 用 偏 好 资 料 来 源 弗 若 斯 特 沙 利 文 分 析公 共 充 电 桩 是 投 资 力 度 最 大 的 应 用 场 景 ， 充 电 桩 类 型 从 过 去 的 交 流 慢 充 逐 渐转 变 为 直 流 快 充 为 主 ， 交 流 慢 充 为 辅 的 局 面 。 过 去 ， 在 公 共 充 电 桩 运 营 扩 张 初 期 ，直 流 快 充 技 术 尚 未 成 熟 ， 技 术 相 对 成 熟 的 交 流 慢 充 桩 价 格 低 廉 ， 无 须 对 电 网 进 行改 造 ， 可 快 速 放 量 从 而 抢 夺 市 占 率 ， 成 为 充 电 桩 运 营 商 偏 爱 类 型 。 当 前 ， 新 能 源汽 车 发 展 已 经 进 入 新 阶 段 ， 消 费 用 户 的 需 求 已 经 转 向 了 快 充 补 能 。 与 交 流 充 电 相比 ， 直 流 充 电 一 般 具 有 功 率 高 、 充 电 快 的 特 点 ， 技 术 和 设 备 与 交 流 充 电 相 比 更 为复 杂 ， 直 流 充 电 桩 的 制 造 成 本 和 安 装 成 本 也 较 高 ， 更 适 用 于 对 充 电 速 率 要 求 较 高的 应 用 场 景 ， 如 公 交 、 出 租 车 、 物 流 车 、 重 卡 等 运 营 车 辆 的 集 中 场 所 ， 以 及 充 电站 、 高 速 公 路 服 务 区 等 公 共 服 务 场 所 。 因 此 ， 公 共 充 电 桩 运 营 商 必 须 以 直 流 快 充 建 设 为 第 一 选 择 ， 才 能 保 证 自 身 市 场 份 额 ， 最 终 ， 公 共 充 电 桩 场 景 将 会 被 直 流 快充 所 主 导 。私 人 充 电 桩 是 最 为 常 见 、 广 泛 的 应 用 场 景 ， 充 电 桩 类 型 仍 以 交 流 慢 充 为 主 导 。原 因 主 要 为 1） 与 直 流 充 电 相 比 ， 交 流 充 电 受 车 载 OBC 功 率 限 制 ， 一 般 功 率 小 、充 电 慢 ， 对 电 网 改 造 要 求 低 ， 结 构 较 为 简 单 ， 技 术 门 槛 相 对 较 低 ， 易 于 安 装 且 成本 较 低 ， 适 用 于 居 民 社 区 、 公 共 停 车 场 、 购 物 中 心 等 应 用 场 景 。 2） 车 企 售 车 通常 附 带 家 用 充 电 桩 （ 交 流 ） 安 装 服 务 或 附 送 便 携 充 电 枪 。 便 携 充 电 枪 指 使 用 随 车附 带 的 便 携 充 电 线 连 接 普 通 家 用 插 座 充 电 ， 有 插 座 就 能 充 电 ， 充 电 速 度 比 较 慢 。家 用 充 电 桩 充 电 ， 需 要 在 家 门 前 安 装 一 个 充 电 桩 ， 安 装 充 电 桩 只 需 要 与 物 业 沟 通 ， 看 其 小 区 的 规 定 是 否 允 许 安 装 充 电 桩 ， 小 区 物 业 同 意 后 ， 经 过 消 防 局 和 人 防 办 的 13 同 意 ， 再 找 供 电 部 门 勘 察 现 场 ， 都 没 问 题 就 可 以 安 装 ， 无 须 专 门 改 造 电 网 ， 对 私人 家 庭 使 用 较 为 友 好 。专 用 充 电 桩 是 数 量 最 少 、 使 用 体 验 最 佳 的 应 用 场 景 ， 充 电 桩 类 型 基 本 以 直 流快 充 、 超 充 为 主 。 专 用 充 电 桩 通 常 由 车 企 出 资 建 立 ， 车 企 对 车 桩 认 知 理 解 程 度 极高 ， 技 术 一 致 性 最 佳 ， 通 常 能 为 用 户 带 来 极 佳 的 充 电 体 验 。充 电 桩 常 见 应 用 场 景 资 料 来 源 弗 若 斯 特 沙 利 文 分 析6、 中 国 充 电 桩 行 业 相 关 利 好 政 策 及 行 业 驱 动 力 分 析（ 1） 中 国 充 电 桩 行 业 相 关 利 好 政 策新 能 源 汽 车 充 电 桩 属 于 “新 基 建 ”， 为 中 国 政 府 认 定 的 重 点 投 资 和 建 设 方 向 ，行 业 发 展 受 政 府 支 持 。 近 五 年 来 ， 为 推 动 新 能 源 汽 车 产 业 健 康 发 展 ， 充 电 基 础 设施 的 推 广 建 设 至 关 重 要 ， 中 国 政 府 从 充 电 桩 建 设 规 划 和 相 关 标 准 规 范 等 层 面 制 定了 多 项 针 对 性 政 策 。 随 着 中 国 新 能 源 汽 车 产 业 的 健 康 发 展 ， 为 进 一 步 减 轻 车 桩 矛盾 ， 预 计 中 国 政 府 在 充 电 桩 建 设 规 划 和 相 关 标 准 规 范 等 领 域 会 投 入 更 多 支 持 。 中 国 充 电 桩 政 策 文 件 资 料 来 源 弗 若 斯 特 沙 利 文 分 析 14 （ 2） 中 国 充 电 桩 行 业 驱 动 力 分 析1） 新 充 电 国 标 的 制 定 是 驱 动 行 业 发 展 的 重 要 影 响 因 素 之 一 。 直 流 超 充 桩 是未 来 中 国 充 电 桩 行 业 产 值 跃 升 的 主 要 推 手 ， 然 而 当 前 各 家 品 牌 超 充 桩 标 准 仍 不 统一 ， 制 约 了 下 游 产 业 的 适 配 和 运 营 。 2022 年 4 月 工 信 部 组 织 全 国 汽 标 委 开 展GB/T20234.3 电 动 汽 车 传 导 充 电 用 连 接 装 置 第 3 部 分 直 流 充 电 接 口 推 荐 性国 家 标 准 的 修 订 ， 并 且 已 形 成 征 求 意 见 稿 ， 征 求 意 见 稿 将 充 电 额 定 电 压 提 升 至1500V， 电 流 在 主 动 冷 却 下 最 高 提 升 至 800A， 将 超 充 纳 入 标 准 范 围 内 。 该 标 准修 改 了 现 行 充 电 国 标 GB/T18487.1-2015 中 电 压 最 高 950V， 电 流 最 高 250A， 对应 最 高 充 电 功 率 约 250KW 的 限 制 ， 并 对 超 充 提 出 明 确 要 求 。 随 着 更 多 相 关 标 准 的 落 地 推 行 ， 届 时 将 进 一 步 推 进 大 功 率 超 充 行 业 的 发 展 。2） 海 外 需 求 持 续 走 高 驱 动 全 球 产 业 发 展 ， 中 国 充 电 桩 有 望 走 出 国 门 。 随 着海 外 环 保 意 识 日 渐 增 强 ， 新 能 源 汽 车 市 场 迎 来 爆 发 ， 作 为 配 套 产 业 ， 海 外 充 电 桩市 场 需 求 高 增 。 相 比 海 外 充 电 桩 生 产 成 本 高 、 产 品 迭 代 缓 慢 ， 中 国 产 充 电 桩 有 望凭 借 核 心 自 主 技 术 优 势 和 性 价 比 优 势 ， 享 受 出 海 红 利 供 需 双 侧 共 振 。 虽 然 短 期 看 ，中 国 充 电 桩 企 业 受 海 外 （ 主 要 为 美 国 、 欧 洲 ） 本 土 化 制 造 要 求 ， 无 法 直 接 出 口 或代 工 ， 然 而 长 期 来 看 ， 中 国 充 电 桩 企 业 仍 有 提 供 代 工 、 海 外 投 资 建 厂 的 机 会 ， 凭借 技 术 和 成 本 优 势 ， 赢 取 市 场 放 量 红 利 。3） 国 内 充 电 技 术 跃 进 引 爆 电 动 汽 车 产 业 发 展 ， 将 驱 动 直 流 充 电 桩 需 求 大 幅 放 量 。 作 为 新 能 源 汽 车 行 业 的 配 套 产 业 ， 充 电 桩 行 业 将 直 接 受 益 于 新 能 源 汽 车 行业 的 发 展 。 目 前 ， 里 程 焦 虑 仍 是 燃 油 车 用 户 转 向 电 动 车 用 户 的 主 要 障 碍 。 未 来 ，应 新 能 源 汽 车 续 航 里 程 提 升 和 快 速 充 电 的 要 求 ， 为 解 决 新 能 源 汽 车 的 大 规 模 应 用所 面 临 的 充 电 难 、 充 电 慢 问 题 ， 大 功 率 直 流 充 电 桩 已 成 为 刚 性 需 求 ， 将 促 进 如 功率 器 件 硅 基 MOSFET、 IGBT， 甚 至 碳 化 硅 、 氮 化 镓 等 第 三 代 半 导 体 材 料 的 优 化应 用 和 液 冷 技 术 的 普 及 ， 功 率 器 件 硬 件 及 解 决 方 案 的 不 断 进 步 ， 充 电 模 块 的 不 断改 进 ， 充 电 桩 的 充 电 速 度 也 会 不 断 提 升 ， 带 动 新 能 源 汽 车 的 渗 透 率 进 一 步 提 升 ，最 终 反 向 驱 动 充 电 桩 行 业 大 放 量 。7、 充 电 桩 行 业 未 来 发 展 趋 势 分 析 （ 1） 大 电 流 、 高 压 超 充 注 定 成 为 未 来 商 业 充 电 桩 的 主 流 15 随 着 电 池 端 技 术 突 破 ， 平 均 新 能 源 汽 车 续 航 里 程 基 本 达 到 400km， 足 以 满 足日 常 省 内 出 行 需 要 。 在 实 现 了 高 续 航 里 程 之 后 ， 补 能 效 率 的 提 升 将 成 为 新 能 源 汽车 行 业 后 续 需 要 重 点 解 决 的 问 题 。 目 前 ， 充 电 桩 主 要 有 二 类 解 决 方 案 ， 一 是 以 特斯 拉 为 代 表 的 大 电 流 快 充 方 案 ， 二 是 以 保 时 捷 等 为 代 表 的 高 压 快 充 方 案 。 功 率 为电 流 和 电 压 的 乘 积 ， 因 此 提 高 充 电 功 率 可 以 通 过 提 高 充 电 电 流 和 提 升 充 电 电 压 予以 实 现 。 未 来 ， 充 电 设 备 功 率 器 件 的 发 展 以 及 新 能 源 汽 车 电 压 平 台 的 提 高 ， 将 会带 动 大 电 流 、 高 电 压 的 大 功 率 快 充 需 求 ， 从 而 推 动 高 压 大 功 率 充 电 设 备 需 求 的 增加 。 就 拿 特 斯 拉 来 说 ， 它 的 V3 超 充 桩 在 最 大 电 流 下 的 峰 值 电 流 达 到 了 600A 以 上 ， 这 就 意 味 着 它 需 要