气候变化报告：如何就这项迫在眉睫、充满挑战的任务做出部署-毕马威、HKCGI &中电控股.pdf

kpmg.com/cn 如何就这项迫在眉睫、 充满挑战的任务做出部署 气候变化 报告前言 摘要 国际可持续发展准则理事会及其提议简介 受访香港企业的准备情况 总结和企业的下一步行动 毕马威、香港公司治理公会和中电集团简介 联系我们 01 03 08 12 14 16 18 20 24 26 28 30 重点领域1 重点领域2 重点领域3 重点领域4 重点领域5 对重要性采用 “企业价值” 方法 量化气候问题当前和预期的财务影响 进行气候相关情景分析 制定气候转型计划并设定相关目标 制定指标和进行报告 目录 2022 毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所， 毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司， 毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所， 及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所， 均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。 版权所有， 不得转载。未能有效应对气候变化所带来的后果被视为是人类面临 的最大威胁之一。 根据世界经济论坛的 2 0 2 2 年全球风险 报告 ， 与气候相关的风险被列为未来十年威胁人类最严 峻的三大风险 ， 而气候行动失败被视为影响最大的中长期 威胁 。 1 气候变化也对企业带来重大影响。 企业需要尽快采取行动 减缓气候变化和降低碳排放。 随着全球经济逐渐转向低碳 模式 ， 预计有关工作在未来几年将会继续增加 。 正如毕马 威发布的 2 0 2 1 年首席执行官展望 报告中指出 ， 近 3 0 的首席执行官表示计划投入占营业收入 10 以上的资金 到可持续发展项目中 ， 以此应对相关的气候变化风险 。 2 监管机构和投资者也要求企业提高透明度 ， 体现如何在紧 迫的时间内实现气候目标 ， 处理与气候相关的问题。 这推 动了多个与气候相关的披露框架相继发展 ， 其中最著名的 包括气候相关财务信息披露工作组 （ T C F D ） 在 2 0 1 7 年发 表的建议 。 T CFD 由金融稳定委员会设立 ， 该委员会是一个 由二十国集团 （ G 2 0 ） 财长和央行行长组成的国际组织 ， 宗 旨是协助识别投资者 、 贷款方和保险承销商所需的信息 ， 以对气候相关风险和机遇做出适当地评估和定价 。 为响应各方呼吁 ， 以投资者为中心建立更具一致性和可比 性的可持续发展准则 ， 国际财务报告准则 （ I F R S ） 基金会 于 2 0 2 1 年 1 1 月举行的第 2 6 届全球年度气候峰会发起 成立了国际可持续准则理事会 （ IS SB TM Bo ar d ） ， 初步聚焦 与气候相关的财务信息披露 。 2022 年 3 月 31 日 ， IS SB 理 事会发布了首两项准则的草案 ， 其中一项涉及可持续相关 的一般披露要求 ， 另一项涉及气候相关的披露要求 。 这两 个草案建立在 T C F D 建议的基础上 ， 围绕代表企业营运核 心要素的四大支柱即治理 、 战略 、 风险管理及指标和目标 而构建 。 IS SB 理事会预计在 2022 年底前对这两项准则进行定稿 。 在香港 ， 绿色和可持续金融跨机构督导小组对采用 I S S B 理事会的准则表示支持。 3 特别是 ， 证券及期货事务监察委 员会 （ 证监会 ） 和香港交易及结算所有限公司 （ 香港交易所 ） 与相关从业人员接触 ， 评估如何在香港采用 I S S B 理事会 建议的要求。 预计当局将会在短期内强制要求上市公司按 照 IS SB 理事会的准则进行报告 。 因此 ， 企业需要为即将实施的 IS SB 理事会准则做好准备 。 上市公司的公司秘书和企业管治专业人员发挥着重要的 角色 ， 可为最新制定的气候报告要求提供专业意见和指引 ， 并协助董事会履行有关要求 。 为协助企业更准确预测采用 IS SB 理事会建议准则可能遇 到的问题 ， 毕马威中国再次与香港公司治理公会 （ H K C G I ） 和中电控股有限公司 （ 中电集团 ） 携手合作共同编制本报告 。 本报告主要探讨企业可能需要额外关注和调配资源的重 点领域 ， 并就应如何做出部署提供建议 。 希望我们的报告能够抛砖引玉 ， 激发更多的相关讨论 ， 也 希望为各位读者带来启发 ， 引领企业更顺利地踏上气候变 化报告的旅程 。 1 2022年全球风险报告 ， 世界经济论坛 ， 2022年 ， ht tps//www3. w ef orum. or g / docs/WEF_The_Glob al_Risks_R eport_2022.pdf 2 2021年首席执行官展望 ， 毕马威国际 ， 2021年 ， ht tps// asse t s.kpmg / c ont ent / dam/kpmg /xx/pdf /2021/09/kpmg-2021-c eo -outlook .pdf 3 ‘ 绿色和可持续金融跨机构督导小组欢迎IS SB理事会发表建议准则以作公众咨询 ’ ， 香港特别行政区政府 ， 于2022 年 5 月 6 日访问 ， ht tps//www .inf o .g o v .hk/ gia/ g ener al/202203/31/P2022033100606.htm 前言 2022 毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所， 毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司， 毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所， 及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所， 均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。 版权所有， 不得转载。 气候变化报告 如何就这项迫在眉睫 、 充满挑战的任务做出部署 1“ “ 国际可持续发展准则理事会制定全球基准 ， 是重 整金融体系以应对气候变化的重要里程碑。 香港 拟采用这些准则具有重大意义。 将有关准则纳入 本地报告要求将有助建立一个信息披露框架 ， 从 而为投资者提供有关气候风险对企业业绩影响的 重要信息。 本报告及时对上市公司需要考虑的关 键议题提出了独到见解。 欧达礼 （Ashley Alder） 证券及期货事务监察委员会 行政总裁 国际证券事务监察委员会 组织理事会主席 2022 毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所， 毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司， 毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所， 及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所， 均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。 版权所有， 不得转载。 气候变化报告 如何就这项迫在眉睫 、 充满挑战的任务做出部署 2气候变化是一个需要董事会监督的战略议题。 若未能采取 适当措施 ， 企业将会面临重大业务风险。 同样地 ， 如果企业 和董事未能充分考虑和管理气候相关风险 ， 便将会面临与 气候相关的诉讼风险 。 因此 ， 根据 IS SB 理事会的气候相关 披露提议编制气候报告以进行气候相关披露的企业 ， 必须 从战略角度出发 ， 确保其气候报告能够发挥适当风险缓解 作用 。 本报告列出了即将实施的 IS SB 理事会气候报告机制有关 的五大重点领域。 由于这些领域与香港交易所的 环境 、 社 会及管治报告指引 存在差异或不完全一致 ， 因此对香港 企业来说可能相对较为陌生 。 他们包括 “ “ IFRS 可持续披露准则旨在以切合相关情况、 及时和可比的方式分享企业的可持 续发展信息 ， 标志着全球企业报告发生了彻底的变化。 要实现这个目标并不容易 ， 管理层需要落实治理措施以作出配合。 毕马威坚持努力不懈地实践环境、 社会和 治理 （ESG） 承诺 ， 并就此制定了 我们的影响力计划 （OIP） 。 我们通过这些举措 一再重申承诺 ， 并与所有利益相关者分享我们不断改进的历程。 我深信 ， 全球基 准的制定可以为商界提供坚实的基础 ， 共同塑造一个更可持续发展的未来 从而贯彻可持续发展的目标。 韦安祖 （Andrew Weir） 毕马威中国 香港首席合伙人 对重要性采用 “ 企业价值 ” 方法 量化气候问题 当前和预期的 财务影响 进行气候相关 情景分析 制定气候转型 计划并设定 相关目标 1 2 3 4 5 摘要 制定指标和进行 报告 ， 例如 范围 3 排放 2022 毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所， 毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司， 毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所， 及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所， 均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。 版权所有， 不得转载。 气候变化报告 如何就这项迫在眉睫 、 充满挑战的任务做出部署 3“ “ 本公会代表的公司治理专业人员为上市公司和其他行业参与者提供公司治理意见方 面站在最前沿位置 ， 其中气候变化的报告是我们当前最迫切的议题。 本公会一直尽力 在倡导新兴国际报告准则方面发挥思想引领作用 ， 推广最佳实践经验 ， 为此我们深感 自豪。 李俊豪 FCG HKFCGPE 香港公司治理公会 会长 在实施 I S S B 理事会气候报告机制有关的流程中 ， 需要共 同关注的领域包括 数据可用性 、 选用适当的工作方法和 假设 、 协调组织机构的支持及配备适当的人力和其他资源 。 即使如此 ， 由于气候变化报告有助于推动业务绩效并创造 适应力 ， 气候变化报告的进程正在不断向前迈进 。 监管机 构和投资者亦纷纷要求企业加强披露 ， 让市场了解其战 略和商业模式可如何应对气候相关的风险和机遇 。 例如 在香港 ， 预计以 I S S B 理事会报告机制为基础的强制性监 管报告制度将实施。 然而 ， 许多上市公司似乎仍未做好准 备满足新的披露要求 ， 在气候变化报告方面仍面临诸多 挑战 。 香港公司治理公会于 2 0 2 2 年 5 月 5 日举办网络研讨会 ， 邀请毕马威和中电集团的代表分享独到见解 ， 会上还进行 了一项调查 ， 以探讨香港的企业是否已经就气候变化报告 做好准备。 该调查共访问了约 1 2 5 名受访者 ， 主要包括来 自香港的企业管治专业人员 。 主要发现在下一页呈现 。 2022 毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所， 毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司， 毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所， 及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所， 均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。 版权所有， 不得转载。 气候变化报告 如何就这项迫在眉睫 、 充满挑战的任务做出部署 4受调查香港企业的气候变化报告 只有 17 的受访者编制了 气候相关情景分析 86 的受访者表示他们的企业尚未 47 的受访者考虑到他们的企业可能 披露范围三排放的三大挑战 实施 IS SB 理事会气候报告提议所需支持 * 企业正在使用各种方法来识别与气候相关的风险和机遇 * 内部管理审查 与利益相关者 （ 不包括投资者和贷款方 ） 进行互动 与投资者和贷款方进行互动 行业审查 同业基准评比 难以获得相关数据 内部和外部资源和专业知识 缺乏内部专业知识 / 资源 进一步的行业指引 获得更多案例研究等实务指引 选用适当方法 37 23 17 22 19 16 14 13 结果基于对香港 125 名管治专业人士进行的调查 *受访者可以选择多个答案 制定气候转型计划 不会制定有关计划 24 21 21 2022 毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所， 毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司， 毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所， 及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所， 均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。 版权所有， 不得转载。 气候变化报告 如何就这项迫在眉睫 、 充满挑战的任务做出部署 5“ “ 任何企业均不能忽视对气候报告和气候行动日益严格的要求， 因这是一个明确的 方向。 这报告为有需要应对此议题的企业提供了 一系列及时、 具价值和实用的建议。 司马志 （David Simmonds） FCG HKFCG 中电控股有限公司 策略 、 可持续发展及管治总裁 香港公司治理公会 副会长兼会籍委员会主席 为董事会配备 相关知识 将气候议题纳入 管治架构 建立跨职能 团队 扩展系统 、 流程和 控制措施 鉴于与气候变化相关的信息披露可能成为强制要求 ， 而有 关的流程既复杂又耗时 ， 尚未开展气候风险披露和净零排 企业管治专业人员扮演着重要的角色 ， 可就新出现的气候 报告要求提供建议和指引 ， 协助董事会采取行动满足这些 要求。 本报告旨在从企业管治的应用角度出发 ， 就这个重 放规划的企业应立即开展有关工作 。 此外 ， 本报告将会探 讨企业启动有关工作所需做出的部署 ， 其中包括 要的全球议题提供思想引领性的意见。 气候变化报告要求 即将强制实施 ， 企业采取行动的时间已迫在眉睫 ， 而且有 关工作甚具挑战性 。 2022 毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所， 毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司， 毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所， 及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所， 均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。 版权所有， 不得转载。 气候变化报告 如何就这项迫在眉睫 、 充满挑战的任务做出部署 6 2022 毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所， 毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司， 毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所， 及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所， 均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。 版权所有， 不得转载。 气候变化报告 如何就这项迫在眉睫 、 充满挑战的任务做出部署 7国际可持续准则 理事会及其提议简介 在探讨五大重点领域之前 ， 我们为企业和企业管治专业人 员再次回顾一下有关的发展历程 国际可持续准则理事会 （ IS SB TM 理事会 ） 是 I F R S 基金会于 2 0 2 1 年 1 1 月设立的 准则制定机构 。 I S S B 理事会旨在就可持续相关信息披露 准则制定全面的和全球一致性的基准 ， 以满足投资者和其 他资本市场参与者在企业的可持续相关风险和机遇方面 的信息需求 。 IS SB 理事会与 IFR S 的国际会计准则理事会 IASB 理事 会 紧密协作 ， 以确保 I S S B 理事会制定的可持续发展准 则与财务报表建立紧密联系 。 I S S B 理事会旨在巩固和利用现有的以投资者为中心的报 告工作 ， 为可持续发展报告建立全球基准 。 具体而言 ， IS SB 理事会已合并气候披露准则委员会 C D S B ， 预计将在 2 0 2 2 年 8 月前整合价值报告基金会 ， 该基金会拥有综合 报告框架和可持续发展会计准则委员会 SASB 。 2 0 2 2 年 3 月 3 1 日 ， I S S B 理事会发布了首两份征求意见 稿 其中一份概述了可持续相关财务信息披露一般要求 ， 另一份则专门与气候披露有关。 这两份提议旨在协同用于 编制气候报告。 该理事会将陆续发表更多征求意见稿 ， 意 味着目前只是处于 IS SB 理事会发展报告机制的初步阶段 。 除了与气候变化相关的风险和机遇外 ， 企业还可能受到与 可持续发展相关的风险和机遇的影响 ， 例如生物多样性和 人力资本。 他们应时刻关注有关准则在未来的发展 ， 因为 这将会影响他们对其他与可持续发展相关风险和机遇的 披露 。 “ “ 如果香港可以从与气候相关的信息披露入手 ， 采用由国际可持续发展准则理事会 ISSB 制定的全球基准 ， 我们就能处于亚洲领先位置。 上市公司应尽早采取行动 ， 将气候相关影 响纳入其系统、 流程和治理机制当中 ， 以推动按照拟实施的 ISSB 框架披露信息。 这将有 助于减少根据不同准则披露信息的工作负担 ， 提高气候相关风险对企业绩效影响的全球 可比性 ， 推动全球应对 “洗绿” 所作出的努力。 每家机构都应该从自上而下和自下而上两 个方向重新调整思维 ， 以应对未来的多重挑战促使这个百年不遇的机遇变为现实。 高育贤JP BBS 富而德律师事务所 资深合伙人 ， 香港兼中国区主席 国际财务报告准则基金会IFR S 联席副主席 2022 毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所， 毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司， 毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所， 及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所， 均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。 版权所有， 不得转载。 气候变化报告 如何就这项迫在眉睫 、 充满挑战的任务做出部署 8提议1国际财务报告可持续披露准则第1号 可持续相关财务信息披露一般要求草案 提议2国际财务报告可持续披露准则第2号 气候相关披露草案 第一项提议涉及可持续相关财务信息披露的一般要求 ， 其中所载的定义和要求均符合 I A S B 理事会的 财务报告概念框架 、 国际会计准则第 1 号 财务报表列报 和 国际会计准则 第 8 号 会计政策 、 会计估计变更和差错 的要求 。 简而言之 ， 征求意见稿中的提议要求企业披露有关其面临的所有重大可持续相关风险和机 遇的重要信息 ， 以便财务报告主要使用者评估企业的价值 。 该提议以 T CFD 的建议为基础 ， 要求披露反映企业运营四大核心支柱的信息 ， 包括治理 、 战略 、 风险管理 、 以及指标和目标。 提议还结合了 S A S B 准则中基于行业的披露要求 ， 企业可从中 选择与其行业相关的指标 ， 以及提议中要求的其他指标 。 SASB 准则涵盖 77 项行业特定准则 ， 旨在协助企业向投资者披露重要和有用的信息 。 有关提议亦要求企业解释不同信息之间的联系 ， 包括各种可持续相关风险和机遇与企业财 务报表中信息之间的联系 。 披露可持续相关财务信息的企业主体应与相关通用目的财务报告的企业主体相同 ， 可持续 相关财务信息应作为其通用目的财务报告的一部分发布。 这些信息必须与企业的财务报表 同时披露 。 第二项提议集中于气候相关的信息披露 ， 要求企业披露其面临的气候相关重大风险和机遇的 有关信息 。 这些信息有助于投资者和其他金融资本提供者能够 评价气候相关重大风险和机遇对企业价值的影响 了解企业如何利用资源以及相应的投入 、 活动 、 产出 、 结果 ， 支持企业针对气候相关重大风 险和机遇所采取的应对措施和管理策略 ， 及 评估企业针对气候相关重大风险和机遇而调整其规划 、 商业模式和运营的能力 。 有关提议包含了 T CFD 的建议和指引 ， 并同样要求企业提供所有四大支柱的信息 治理 、 战略 、 风险管理及指标和目标 。 2022 毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所， 毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司， 毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所， 及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所， 均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。 版权所有， 不得转载。 气候变化报告 如何就这项迫在眉睫 、 充满挑战的任务做出部署 9I S S B 理事会希望在 2 0 2 2 年 7 月 2 9 日之前收到上述提 议的反馈意见。 该理事会将在 2 0 2 2 年下半年审议有关的 反馈意见 ， 力求在 2022 年底前发布新准则 。 新准则将成为 IFR S 可持续披露准则 。 目前 ， I F R S 可持续披露准则还处于起步阶段 。 如上所述 ， IS SB 理事会将会在未来发布其他特定主题的准则 。 正如上述两项提议中目前所提到 ， 为了确保符合 I F R S 可 持续披露准则 ， 企业在气候以外的可持续发展议题方面 ， 应判断并识别与通用目的财务报告主要使用者的决策需 要相关的披露 ， 并如实地反映与特定可持续议题相关的企 业风险和机遇的披露 。 在做出此类判断时 ， 提议要求企业 考虑以下的指引来源 ISSB理事会的下一步工作 基于行业的 SASB 准则中的披露主题 其他准则制定机构的最新声明 ， 其要 求旨在满足通用目的财务报告使用者 的需求 I S S B 理事会非强制性指引 例如关于水 资源和生物多样性相关披露的 CDSB 框架 应用指引 在相同行业或地区经营的企业所识别的可 持续相关风险和机遇 如果企业决定按照 IS SB 理事会的提议编制气候相关的信 息披露 ， 但不包括其他与可持续性有关的风险和机遇 ， 则 该企业不能声称其已经符合其后投资者可能主要依据的 IFR S 可持续披露准则 。 有关这两项提议的其他详 情 ， 请参阅 IS SB 理 事 会 的 提议和 KPMG ISG 有 关 可 持续发展报告发表的 会计 准 则 新 动 向 New on the Horiz on 刊物 。 “ “ 作为亚洲最具规模的上市交易所运营商和市场监管机构 ， 香港交易所致力开拓和推广环 境、 社会及管治 （ESG） 领域的卓越表现 ， 并将继续引领发行人在可持续发展的历程中迈步 前行。 我们致力创建一个以稳健的 ESG 准则和监管规则为基础的可持续发展框架。 香港 交易所将会检讨目前采用的规则 ， 同时考虑发行人的准备情况和能力 ， 进一步加强气候信 息的披露。 气候行动不再是 “锦上添花” 。 企业必须通过制定可行的方案为未来落实具弹 性的低碳模式 ， 将目标付诸实践。 陈翊庭 香港交易所 上市主管 2022 毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所， 毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司， 毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所， 及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所， 均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。 版权所有， 不得转载。 气候变化报告 如何就这项迫在眉睫 、 充满挑战的任务做出部署 10 2022 毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所， 毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司， 毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所， 及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所， 均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。 版权所有， 不得转载。 气候变化报告 如何就这项迫在眉睫 、 充满挑战的任务做出部署 11本部分主要探讨与香港交易所的 环境 、 社会及管治报告指引 存在差异或不完全一致的五大重点领域 。 因此 ， 对于希望就 气候相关信息实施 IFR S 可持续披露准则的企业 ， 我们预计他们需要就这些领域做好准备 。 重要性是按照 I F R S 可持续披露准则进行报告的基石 ， 为需要报告的主题和信息提供基础 。 在实际操作中 ， 识别 重要性对于大部分企业来说是一个甚具挑战性的课题 ， 并 且会随着时间而变化 。 根据 IS SB 理事会的提议 ， 如果要求 提供的信息被认为不重要 ， 企业毋须提供该披露。 相反 ， 当 要求提供的信息被认为重要时 ， 企业应考虑是否披露额外 信息 。 IS SB 理事会的提议根据国际财务报告准则 IFR S 会计准 则中使用的重要性概念来定义重要性 。 如果漏报 、 错报或 掩盖信息 ， 将可影响通用目的财务报告 “主要使用者 ” 基 于这些财务报告做出的决策 ， 则该信息被认定为重要信息 。 如果企业对重要性问题有所疑问时 ， 这是一个相当有用的 重要考虑原则 。 财务报告主要使用者包括现有和潜在投资者 、 贷款方和其 他债权人。 通用目的财务报告包括企业的财务报表和可持 续相关财务信息。 这些信息有助于主要使用者做出与向企 业提供资源相关的决策 。 有关提议进一步解释 ， 若可持续相关财务信息可以影响主 要使用者对公司企业价值的评估 ， 该信息便属于重要信息 。 企业价值是指企业的总价值 ， 是企业的权益价值 市值 与其净债务市场价值的总和 。 企业价值反映了对未来短期 、 中期和长期现金流量的金额 、 时间和确定性的预期 ， 以及 根据企业的风险状况 、 融资渠道和资本成本对这些现金流 量价值的预期 。 重要性评估也会影响报告范围。 虽然有关提议将报告范围 设定为与财务报表相同 ， 若企业以外各方的信息会影响主 要使用者对企业价值的评估 ， 企业亦需要披露有关信息 。 例如 ， 企业可能会认为其供应商产生的可持续性相关风 险和机遇有关的信息对投资者评估其企业价值具有重要 意义 。 对重要性采用“企业价值”方法 重点领域1 重点领域 2022 毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所， 毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司， 毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所， 及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所， 均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。 版权所有， 不得转载。 气候变化报告 如何就这项迫在眉睫 、 充满挑战的任务做出部署 12此外 ， 重要性评估也会影响对需要报告的可持续发展主题 或信息完整性的确定 。 有关提议要求企业对可持续相关 风险和机遇进行 “完整 ” 报告。 即使没有相关主题的特定 I F R S 可持续披露准则 ， 如果有关信息被确定为重要信息 ， 企业亦需要披露有关主题 。 随着环境和假设的变化 ， 企业在不同报告期间披露的重大 可持续相关财务信息可能会有所不同 。 因此 ， 有关提议要 求企业在每个报告日重新评估重要性判断 。 I S S B 理事会就重要性采用的 “企业价值 ” 方法与其他可 持续报告框架不同 ， 后者除金融资本提供者的需求外 ， 还会根据其他利益相关者的需求对重要性采用更广泛的 定义 。 此外 ， 其他可持续报告框架 ， 例如 G R I ， 要求披露可反映企 业对环境和社会产生重大影响的可持续发展事项 。 这与 I S S B 理事会的提议中有关重要性的定义不同 ， 因为该定 义主要集中关注可持续发展相关事项对企业的影响 。 鉴于 IS SB 理事会的提议与其他可持续报告框架之间对重 要性的定义存在差异 ， 企业应根据现存可持续发展报告和 I F R S 可持续披露准则编制的可持续发展报告要求识别不 同的议题或信息 。 例如 ， 根据 IS SB 理事会提议的信息披露 一般要求 ， 企业无须考虑其对环境和社会的所有重大影响 ， 而只需考虑可以合理预期会影响到主要使用者对企业价 值的评估的影响 。 4 如何编备环境 、 社会及管治报告 ， 香港交易所 ， 2020年 ， ht tps//www .hk e x . c om.hk/-/media/HKEX -Mark e t /Lis ting /Rules -and-Guidanc e/Envir onment al- Social-and-Go v ernanc e/E x chang es -guidanc e -ma t erials -on-ESG/s t ep_b y_s t ep .pdf 5 GRI 101 基础 ， 全球报告倡议组织 GRI ， 2016年 ， ht tps//www .glob alr eporting. or g /s t andar ds/media/1036/ gri-101-f ounda tion-2016.pdf 例如 香港交易所将重要性界定为 “ 当董事会厘定 有关环境 、 社会及管治事宜会对投资者及其 他利益相关者产生重要影响时 ， 发行人就应 做出汇报的门槛 ” 4 全球报告倡议组织 G R I 要求企业报告反映 其经济 、 环境和社会影响的重要性或会对利 益相关者的评估和决策具有实质性影响的事 项。 5 对于一直为广泛利益相关者编制环境 、 社会及管治 ESG 报告的企业而言 ， 他们 对提议下有关重要性所采用的 “ 企业价值 ” 方法可能甚为陌生 。 同时 ， 有关提议没有具体说明 评估重要性的程序。 企业可从目前较广泛的可持续 报告框架下就重要性评估采用的流程作为起步点 ， 适当地调整该流程以配合 IS SB 理事会对企业价值 的关注 。 无论如何 ， 企业应尽快掌握重要性的相关 要求 ， 包括根据其他可持续报告框架对主要使用者 和其他利益相关者编制所需报告内容 。 2022 毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所， 毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司， 毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所， 及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所， 均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。 版权所有， 不得转载。 气候变化报告 如何就这项迫在眉睫 、 充满挑战的任务做出部署 136 气候相关财务信息披露工作组2021年现状报告 ， 气候相关财务信息披露工作组 ， 2021年 ， ht tps// asse t s.bbhub .io/ c omp any /sit es/60/2021/07/2021- T CFD- S t a tus_R eport .pdf 气候相关风险和机遇的财务影响为投资者提供了非常有 用的信息。 T C F D 2 0 2 1 年现状报告显示 ， 百分之九十以上 有关信息的使用者认为 ， 披露实际和潜在的财务影响很有 用。 投资者会使用披露的财务影响信息来开展财务影响评 估 ， 评级机构表示相关信息的重要性日益增加 ， 为评级流 程提供了依据 。 6 I S S B 理事会的气候相关披露提议要求企业披露量化信息 ， 可以单一数值或数值区间来呈列 ， 来显示气候相关重大风 险和机遇对企业在报告期间内的财务状况 、 财务业绩和现 金流量的影响 ， 以及短期 、 中期和长期的预期影响。 如果企 业无法就上述事项提供量化信息 ， 便需要解释为什么会出 现这种情况并提供定性信息 。 具体来说 ， 企业需要对以下不属于传统报告领域的事项做 出披露 主题 下一财年的潜在财务 影响 随时间出现的潜在财务 影响 需要披露的信息 实际财务影响 财务规划 气候相关重大风险和机遇如何影响企业近期的财务状况 、 财务业绩和现金流量 。 如何将气候相关风险和机遇纳入企业的财务规划 。 当存在将导致下一财年财务报表中的资产和负债账面价值发生重要调整的重大 风险时 ， 关于气候相关风险和机遇的信息 。 基于企业应对气候相关重大风险和机遇的战略 ， 企业预计其财务状况和财务业绩将 如何随时间变化 。 对财务状况的影响 ， 包括披露 企业当前和承诺的投资计划 （ 例如资本性支出 、 重大收购和撤资 、 合营企业 、 业务转型 、 创新 、 新业务领域和资产报废 ） ， 及 企业计划的为实施战略所要求的资金来源 。 对财务业绩的影响示例可包括以下各项 与最新气候变化国际协议相一致的 ， 低碳经济带来的产品和服务的收入增加或 成本增加 气候事件对资产的物理损害 ， 及 气候适应或减缓的总成本 。 量化气候问题当前和预期的财务影响 重点领域2 2022 毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙 中国合伙制会计师事务所， 毕马威企业咨询 中国 有限公司 中国有限责任公司， 毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所， 及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所， 均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。 版权所有， 不得转载。 气候变化报告 如何就这项迫在眉睫 、 充满挑战的任务做出部署 14在其 2 0 2 1 年现状报告中 ， T C F D 列举了报告编制者 包括 企业 在评估和披露气候相关风险和机遇所带来的财务影 响方面遇到的几项挑战和汲取的教训 。 这些挑战包括 7 协调组织机构的支持和资源 鉴于企业面对的气候相 关影响相当广泛 ， 开展财务影响分析是一个涉及多个 学科的流程 ， 其中包括来自战略 、 风险 、 财务 、 法律 、 研 发和可持续发展团队等的人员和资源投入 。 若这些资 源和专业人士之间缺乏协调 ， 便难以识别相关假设以 及评估气候相关风险和机遇带来的业务影响 。 获取相关数据 由于估算财务影响非常复杂 ， 获取相 关数据可能相当困难。 举例来说 ， 编制者难以取得用 来进行财务影响分析的供应商数据 ， 以及高颗粒度的 资产级数据 。 企业需要考虑需要什么数据以及如何获 取这些数据 。 确定实际财务影响 这个流程通常涉及将特定财务影 响归因于气候事件 ， 但财务影响不只有气候这一个推 动因素 ， 而是还可归因于各种广泛的因素。 公司可能 需要做出主观判断 ， 以识别和区分由气候相关因素导 致的财务影响以及受其他因素影响的财务影响 。 预估潜在的财务影响 预估前瞻性财务影响涉及选用 适当的工作方法和假设。 就此而言 ， 气候相关情景分 析可以成为有用的工具 ， 协助企业了解和估计气候相 关风险和机遇的潜在财务影响 。 许多 T CFD 受访者均 使用了公认的第三方情景 ， 如国际能源署 （ I E A ） 或央 行和监管机构绿色金融网络 （ N G F S ） 构建的情景 ， 这 些情景包含既定使用方法 ， 且能促进结果的可比性。 然而 ， 这些情景的数据颗粒度并不一定适合企业层面 使用 。 正在考虑使用第三方情景的企业可能还需要专 业支持来将情景转化为企业或业务层级 。 此外 ， 气候相关情景涵盖的时间跨度较长 ， 超出了一 般业务规划时间范围 。 企业需要制定用于归因定量 财务影响的基准预测 ， 并评估有关情景的影响 。 获得信息披露的认同 企业需要获取各职能部门的 认同和批准 ， 如法律部门 、 企业传讯部门 、 财务部门 、 战略团队等 。 各职能部门可能会出于各种原因对披 露财务影响怀有各自的隐忧 ， 例如忧虑披露了有关 公司战略的机密信息 ， 由于披露的前瞻性信息可能 与实际结果不同而引致潜在法律责任 ， 以及对数据 、 工作方法和假设缺乏信心等 。 I S S B 理事会了解到许多企业尚处于量化气候相关风险和 机遇的财务影响的早期阶段 ， 因此允许企业在无法提供定 量信息时 ， 可提供定性信息 。 7-8 气候相关财务信息披露工作组 2021年现状报告